Nach dem Nationalfeiertag werden die Preise für Graphit in einigen Chargen um etwa 1.000–1.500 Yuan/Tonne gegenüber dem Vormonat steigen. Derzeit herrscht bei den nachgelagerten Stahlwerken, die Graphitelektroden kaufen, noch eine abwartende Haltung, und die Markttransaktionen sind weiterhin schwach. Aufgrund des knappen Angebots und der hohen Kosten treiben die Graphitelektrodenhersteller die Preise jedoch aufgrund ihrer Verkaufszurückhaltung aktiv in die Höhe, was zu schnellen Marktpreisänderungen führt. Die spezifischen Einflussfaktoren sind folgende:
1. Aufgrund der Stromabschaltungen wird ein Rückgang des Angebots an Graphitelektroden auf dem Markt erwartet.
Zum einen ist der Lagerbestand an Graphitelektroden nach etwa zwei Monaten Verbrauch zurückgegangen, und einige Graphitelektrodenhersteller gaben an, praktisch keine Lagerbestände mehr zu haben.
Andererseits haben verschiedene Provinzen aufgrund der seit Mitte September bestehenden Stromengpässe nacheinander Strombeschränkungen gemeldet, die sich zunehmend verschärft haben. Dadurch ist die Produktion auf dem Markt für Graphitelektroden eingeschränkt und das Angebot verringert.
Bislang liegt die Strombegrenzung in den meisten Regionen bei 20–50 %. In der Inneren Mongolei, Liaoning, Shandong, Anhui und Henan sind die Auswirkungen der Strombeschränkungen gravierender und liegen im Durchschnitt bei etwa 50 %. Einige Unternehmen in der Inneren Mongolei und in Henan sind sogar von massiven Einschränkungen betroffen. Die Stromausfälle können dort 70–80 % erreichen, und es kommt zu Betriebsschließungen.
Laut Statistiken der 48 führenden Graphitelektrodenhersteller des Landes, basierend auf der Produktionsmenge im September und unter Berücksichtigung der Lieferengpässe vor dem 11. Januar, wird ein monatlicher Produktionsrückgang von insgesamt 15.400 Tonnen erwartet. Nach dem 11. Januar wird ein weiterer Rückgang um 20.500 Tonnen prognostiziert. Die Lieferengpässe haben sich nach dem Feiertag deutlich verschärft.
Darüber hinaus ist bekannt, dass einige Unternehmen in Hebei, Henan und anderen Regionen die Mitteilung über die Produktionsbeschränkungen zum Umweltschutz im Herbst und Winter erhalten haben und dass einige Graphitelektrodenhersteller aufgrund der Winterwitterung ihre Produktion nicht aufnehmen können. Der Umfang und die Beschränkungen des Graphitelektrodenmarktes werden sich dadurch weiter verschärfen.
2. Die Kosten auf dem Markt für Graphitelektroden steigen weiter an.
Die Rohstoffpreise für Graphitelektroden steigen weiter.
Nach dem Nationalfeiertag sind die Preise für schwefelarmen Petrolkoks, Steinkohlenteer und Nadelkoks, die wichtigsten Rohstoffe für Graphitelektroden, durchweg gestiegen. Aufgrund der gestiegenen Preise für Steinkohlenteer und Ölschlamm dürften die Preise für importierten und inländischen Nadelkoks weiter stark steigen und auf hohem Niveau verharren.
Auf Basis der aktuellen Rohstoffpreise belaufen sich die theoretischen Produktionskosten für Graphitelektroden auf etwa 19.000 Yuan pro Tonne. Einige Hersteller von Graphitelektroden gaben an, Produktionsverluste erlitten zu haben.
Unter dem Einfluss von Stromengpässen sind die Prozesskosten auf dem Markt für Graphitelektroden gestiegen.
Einerseits wird die Graphitisierung von Graphitelektroden durch Stromausfälle stark eingeschränkt, insbesondere in Regionen mit vergleichsweise niedrigen Strompreisen wie der Inneren Mongolei und Shanxi. Andererseits profitieren Unternehmen von hohen Gewinnmargen bei der Graphitisierung von Graphitelektroden, da sie sich Marktanteile sichern wollen. Einige Graphitisierungsunternehmen haben daher auf die Graphitisierung von Graphitelektroden umgestellt. Das Zusammenwirken beider Faktoren führt zu einem aktuellen Mangel an Graphitierungsmaterialien und einem Anstieg der Graphitisierungspreise. Derzeit liegen die Preise für Graphitierungsmaterialien einiger Graphitelektroden bei 4700–4800 Yuan/Tonne, in einigen Fällen sogar bei 5000 Yuan/Tonne.
Darüber hinaus haben Unternehmen in einigen Regionen Mitteilungen über Produktionsbeschränkungen während der Heizperiode erhalten. Neben der Graphitisierung sind auch das Rösten und andere Prozesse eingeschränkt. Es ist zu erwarten, dass die Kosten für einige Graphitelektrodenhersteller, die nicht über alle erforderlichen Prozessabläufe verfügen, steigen werden.
3. Die Marktnachfrage nach Graphitelektroden ist stabil und verbessert sich.
Die nachgelagerten Stahlwerke, die Graphitelektroden verwenden, müssen lediglich dominieren.
In letzter Zeit haben die nachgelagerten Stahlwerke, die Graphitelektroden verwenden, der Stromdrosselung auf dem Graphitelektrodenmarkt mehr Aufmerksamkeit geschenkt. Allerdings verfügen die Stahlwerke immer noch über begrenzte Produktions- und Spannungskapazitäten und arbeiten unter Volllast, sodass beim Kauf von Graphitelektroden weiterhin eine abwartende Haltung herrscht.
Im Bereich der Elektrostahlproduktion haben einige Regionen die pauschale Stromabschaltung bzw. die standortspezifische CO₂-Reduzierung korrigiert. Derzeit haben einige Elektrostahlwerke die Produktion wieder aufgenommen oder können Produktionsspitzen abdecken. Die Auslastung der Elektrostahlwerke hat sich leicht erholt, was sich positiv auf die Nachfrage nach Graphitelektroden auswirkt.
Es wird erwartet, dass die Exporte des Graphitelektrodenmarktes steigen werden.
Nach dem Nationalfeiertag ist der Exportmarkt laut einigen Graphitelektrodenherstellern insgesamt relativ stabil, die Exportanfragen haben zugenommen, die tatsächlichen Transaktionen haben sich jedoch nicht wesentlich erhöht, und die Nachfrage nach Graphitelektroden ist relativ stabil.
Berichten zufolge sind die Frachtraten für Exportschiffe mit Graphitelektroden in letzter Zeit gesunken, sodass ein Teil der im Hafen lagernden Bestände abtransportiert werden kann. Aufgrund des starken Anstiegs der Seefrachtkosten in diesem Jahr gaben einige Graphitelektrodenhersteller an, dass die Frachtkosten etwa 20 % der Exportkosten ausmachten. Dies veranlasste einige Unternehmen, auf Inlandsverkäufe oder Lieferungen in Nachbarländer umzusteigen. Der Rückgang der Seefrachtpreise ist daher positiv für Graphitelektrodenhersteller, da er ihnen ermöglicht, ihre Exporte zu steigern.
Darüber hinaus wurde die endgültige Antidumping-Entscheidung der Eurasischen Wirtschaftsunion umgesetzt und wird ab dem 1. Januar 2022 formell Antidumpingzölle auf chinesische Graphitelektroden erheben. Daher könnten ausländische Unternehmen im vierten Quartal über gewisse Lagerbestände verfügen, und die Exporte von Graphitelektroden könnten steigen.
Marktausblick: Die Auswirkungen der Stromabschaltungen werden sich schrittweise verstärken. Hinzu kommen die Umweltschutz- und Produktionsbeschränkungen im Herbst und Winter sowie die Umweltauflagen der Olympischen Winterspiele. Die Produktionsbeschränkungen für Graphitelektroden dürften bis März 2022 andauern. Das Angebot an Graphitelektroden wird voraussichtlich weiter sinken, was zu steigenden Preiserwartungen führen dürfte.
Veröffentlichungsdatum: 14. Oktober 2021